產(chǎn)業(yè)鏈視角下城商行服務(wù)中小企業(yè)的路徑選擇及策略研究

　　摘 要：長(zhǎng)期以來(lái)，“融資難”一直是制約中小企業(yè)持續(xù)發(fā)展的問(wèn)題，疊加此次疫情對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈的沖擊，進(jìn)一步加大了企業(yè)復(fù)產(chǎn)達(dá)產(chǎn)的難度。 本文對(duì)當(dāng)前中小企業(yè)面臨的融資困境進(jìn)行了多維度的原因分析，并從產(chǎn)業(yè)鏈視角對(duì)商業(yè)銀行的金融支持模式進(jìn)行了探討。 最后，提出在未來(lái)“開(kāi)放、競(jìng)爭(zhēng)、合作”的產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系中，城商行應(yīng)瞄準(zhǔn)區(qū)域支柱產(chǎn)業(yè)發(fā)展，發(fā)揮與地方政府的聯(lián)結(jié)優(yōu)勢(shì)，從“切分蛋糕”轉(zhuǎn)向“做大蛋糕”的思維模式，持續(xù)部署生態(tài)戰(zhàn)略，探索出一條產(chǎn)業(yè)生態(tài)戰(zhàn)略賦能銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型及有效服務(wù)中小企業(yè)的成功發(fā)展路徑。

　　關(guān)鍵詞：產(chǎn)業(yè)鏈;中小企業(yè);供應(yīng)鏈金融;產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈

　　丁平 湖北經(jīng)濟(jì)學(xué)院學(xué)報(bào)(人文社會(huì)科學(xué)版) 2021-12-22

　　中小企業(yè)作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)中最具市場(chǎng)活力的群體，在擴(kuò)大就業(yè)、改善民生、促進(jìn)增長(zhǎng)、加快創(chuàng)新等方面發(fā)揮了重要作用。 然而，長(zhǎng)期以來(lái)，“融資難”一直是困擾和制約中小企業(yè)持續(xù)發(fā)展的問(wèn)題①。 尤其是在此次新冠疫情的沖擊下，中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)受困，融資壓力增大②，加之疫情在全球的持續(xù)和蔓延，產(chǎn)業(yè)鏈體系運(yùn)行受阻，進(jìn)一步加大了中小企業(yè)復(fù)產(chǎn)達(dá)產(chǎn)的難度。 如何有效紓解中小企業(yè)的融資難題、支持實(shí)體企業(yè)加快恢復(fù)發(fā)展備受關(guān)注。相較大型銀行， 中小銀行尤其是中小城市商業(yè)銀行，由于植根地方區(qū)域經(jīng)濟(jì)，擁有渠道下沉優(yōu)勢(shì)，天然具有服務(wù)中小企業(yè)的“基因”。 近年來(lái)，在外部監(jiān)管導(dǎo)向和內(nèi)部發(fā)展需求的雙重驅(qū)動(dòng)下，城商行加快了業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型步伐，持續(xù)探索服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)尤其是中小企業(yè)的有效模式和路徑。 面對(duì)疫情影響，監(jiān)管部門指導(dǎo)商業(yè)銀行聚焦重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈，增強(qiáng)金融支持和服務(wù)，提升產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同復(fù)工復(fù)產(chǎn)的整體效應(yīng)③。 為此，從傳統(tǒng)的單一企業(yè)視角轉(zhuǎn)向產(chǎn)業(yè)鏈甚至產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，研究探討城商行服務(wù)中小企業(yè)的有效路徑，具有重要的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)意義。

　　一、中小企業(yè)面臨融資困境的原因分析

　　中小企業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的重要基礎(chǔ)， 貢獻(xiàn)了 50%的稅收、60%的 GDP、70%的發(fā)明專利和 80%的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位，在市場(chǎng)主體中占比超過(guò) 90%。 然而，中小企業(yè)融資難卻是一個(gè)長(zhǎng)期以來(lái)普遍存在的現(xiàn)象和問(wèn)題。 探究其內(nèi)在原因，主要包括以下幾個(gè)方面：

　　(一)融資體系層面

　　當(dāng)前，我國(guó)企業(yè)融資仍以間接融資為主(2021 年中國(guó)間接融資占比超過(guò) 60%)，直接融資地位尚未鞏固。 而在間接融資體系下，商業(yè)銀行天然存在順周期行為、風(fēng)險(xiǎn)偏好較低，在信貸資源有限的情況下偏向于優(yōu)先對(duì)接信用風(fēng)險(xiǎn)較低、抵押物充足的大型企業(yè)和國(guó)有性質(zhì)企業(yè)，而中小企業(yè)、民營(yíng)企業(yè)和創(chuàng)新型企業(yè)獲得的資金有限，金融資源的整體配置效率較低。盡管政府及監(jiān)管部門從政策導(dǎo)向、 考核激勵(lì)等方面引導(dǎo)和支持商業(yè)銀行加大對(duì)中小企業(yè)的信貸投放， 但企業(yè)實(shí)際獲得的金融支持無(wú)論從覆蓋面還是力度來(lái)看依然相對(duì)有限。

　　(二)企業(yè)自身層面

　　目前，我國(guó)中小企業(yè)大多身處開(kāi)放程度高、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈的行業(yè)，如紡織和服裝制造業(yè)、家電制造業(yè)等。 行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)充分雖然提高了市場(chǎng)效率，但同時(shí)也加大了行業(yè)企業(yè)的淘汰率。從生命周期來(lái)看，小微企業(yè)平均生命僅有 2.7 年，其中能存活 10 年以上的不到 2%。 并且相對(duì)大型企業(yè)，中小企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模偏小，資產(chǎn)負(fù)債率偏高，盈利能力有限，利潤(rùn)收入不穩(wěn)定，且缺乏信用擔(dān)保，整體抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，特別是初創(chuàng)期的小微企業(yè)，由于底子薄、自有資產(chǎn)少，難以達(dá)到金融機(jī)構(gòu)的授信標(biāo)準(zhǔn)。 此外， 受信息不對(duì)稱以及中小企業(yè)主要從事輕資產(chǎn)的服務(wù)行業(yè)等因素影響， 企業(yè)難以通過(guò)提供有效的擔(dān)保品從銀行獲得資金，抵質(zhì)押是企業(yè)融資長(zhǎng)期面臨的突出問(wèn)題。

　　(三)銀行機(jī)構(gòu)層面

　　基于監(jiān)管部門對(duì)貸款不良率、銀行資本金、流動(dòng)性等指標(biāo)的考核要求， 商業(yè)銀行在實(shí)際經(jīng)營(yíng)中尤為注重資產(chǎn)質(zhì)量及風(fēng)險(xiǎn)收益，而企業(yè)信用的“二元化”則導(dǎo)致商業(yè)銀行天然偏好大型企業(yè)或國(guó)有企業(yè)。 同時(shí)，由于存在信息不對(duì)稱，商業(yè)銀行對(duì)中小微企業(yè)放貸的時(shí)間成本和人力成本通常高于大型企業(yè)④，且需承擔(dān)更大的違約風(fēng)險(xiǎn)， 致使銀行客戶經(jīng)理信貸投放的積極性大大削弱。 此外，影子銀行作為實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資的補(bǔ)充，在流動(dòng)性寬松、表內(nèi)信貸收緊時(shí)，是中小企業(yè)重要的資金來(lái)源。而 2017 年以來(lái)在金融“去杠桿”的背景下，信托、委托貸款等非標(biāo)融資渠道收窄， 也在一定程度上加劇了中小企業(yè)的融資壓力。

　　以上多層面的因素疊加導(dǎo)致了融資環(huán)境的分化， 中小企業(yè)融資難問(wèn)題也應(yīng)運(yùn)而生。 2020 年初以來(lái)， 為應(yīng)對(duì)疫情沖擊，人民銀行、銀保監(jiān)會(huì)等監(jiān)管部門發(fā)布并實(shí)施了“中小企業(yè)貸款階段性延期還本付息、 普惠小微企業(yè)信用貸款支持、提高小微企業(yè)貸款不良容忍度”等系列政策，引導(dǎo)商業(yè)銀行進(jìn)一步加大融資支持力度， 緩解受困中小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)壓力，取得了階段性的積極成效。 但總體來(lái)看，這些監(jiān)管舉措是短期的應(yīng)急之策，中小企業(yè)融資難的破局仍需聚焦問(wèn)題核心且多層面共同努力，本文則側(cè)重于從商業(yè)銀行的視角來(lái)探尋破解的思路和舉措。

　　二、產(chǎn)業(yè)鏈視域下中小企業(yè)的金融服務(wù)模式分析

　　聚焦問(wèn)題內(nèi)核，中小企業(yè)“融資難”破局的關(guān)鍵，是要化解銀企之間的信息“不對(duì)稱”。對(duì)商業(yè)銀行而言，不僅要關(guān)注中小企業(yè)的“內(nèi)在價(jià)值”(如生產(chǎn)規(guī)模、銷售收入、盈利水平、技術(shù)創(chuàng)新等多維指標(biāo))⑤，也要關(guān)注其“外在關(guān)聯(lián)”(如區(qū)域集聚的集群關(guān)系、 供應(yīng)鏈的上下游關(guān)系以及產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈的圈層關(guān)系等)，通過(guò)了解企業(yè)所處產(chǎn)業(yè)鏈的“鏈?zhǔn)疥P(guān)系”，全面掌握物流、信息流、技術(shù)流、資金流等價(jià)值數(shù)據(jù)，有效破解信息“不對(duì)稱” 障礙。更進(jìn)一步，通過(guò)構(gòu)建覆蓋“點(diǎn)、鏈、圈”產(chǎn)業(yè)生態(tài)的綜合金融服務(wù)平臺(tái)，找準(zhǔn)中小微企業(yè)的核心價(jià)值和內(nèi)在訴求，以精準(zhǔn)滴灌式的產(chǎn)業(yè)金融服務(wù)，支持大中小微企業(yè)的協(xié)同共生發(fā)展。從產(chǎn)業(yè)鏈的視角來(lái)看， 商業(yè)銀行的金融服務(wù)模式主要包括以下類型：

　　(一)供應(yīng)鏈金融

　　在傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)模式中，商業(yè)銀行主要關(guān)注單一企業(yè)自身，通過(guò)產(chǎn)品質(zhì)量、技術(shù)水平、銷售收入等內(nèi)在指標(biāo)來(lái)審視中小企業(yè)的資質(zhì)和價(jià)值，信用評(píng)估主要針對(duì)單個(gè)企業(yè)的信用等級(jí)、盈利能力和擔(dān)保抵押等，但囿于相關(guān)數(shù)據(jù)信息獲取較難且有限，致使商業(yè)銀行金融服務(wù)對(duì)接難度較大、力度不足。 然而，伴隨社會(huì)生產(chǎn)分工的日益深化， 目前市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)從單個(gè)企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈與供應(yīng)鏈之間的競(jìng)爭(zhēng)， 供應(yīng)鏈的穩(wěn)定性以及企業(yè)所處供應(yīng)鏈的“地位”和“影響力”，已成為了解和評(píng)價(jià)企業(yè)商業(yè)價(jià)值的關(guān)鍵信息和重要考量。近年來(lái)，商業(yè)銀行緊抓產(chǎn)業(yè)分工深化契機(jī)，結(jié)合區(qū)域支柱產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)，圍繞供應(yīng)鏈核心企業(yè)的“鏈主”優(yōu)勢(shì)，基于真實(shí)的貿(mào)易過(guò)程和交易信息， 向核心企業(yè)及其上下游相關(guān)企業(yè)積極提供典型“1+N”模式⑥下的供應(yīng)鏈金融迅速發(fā)展。

　　在供應(yīng)鏈金融⑦模式下， 商業(yè)銀行立足產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈的全局和高度，跳出了單個(gè)企業(yè)的視域局限，授信評(píng)估采用新的視角，從整個(gè)供應(yīng)鏈交易出發(fā)，通過(guò)考察供應(yīng)鏈上下游中小微企業(yè)與核心企業(yè)關(guān)系的緊密度， 整體的信用等級(jí)和經(jīng)營(yíng)實(shí)力降低了金融服務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)， 且擴(kuò)大了中小企業(yè)金融服務(wù)的覆蓋范圍。這種模式在助力整個(gè)供應(yīng)鏈穩(wěn)定發(fā)展的同時(shí)，為中小企業(yè)融資提供了新途徑。面對(duì)此次疫情，波及面廣、持續(xù)時(shí)間長(zhǎng)，為助力企業(yè)加快復(fù)工復(fù)產(chǎn)，工信部聚焦重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈，促進(jìn)龍頭企業(yè)帶動(dòng)上下游配套中小企業(yè)協(xié)同復(fù)工復(fù)產(chǎn)⑧。 銀保監(jiān)會(huì)也積極引導(dǎo)商業(yè)銀行加大金融支持力度，暢通產(chǎn)業(yè)鏈資金流，提升產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同復(fù)工復(fù)產(chǎn)整體效應(yīng)⑨。 尤其是人民銀行等八部委的發(fā)文⑩，則進(jìn)一步明確和規(guī)范了供應(yīng)鏈金融的內(nèi)涵和發(fā)展方向， 著力支持供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈穩(wěn)定循環(huán)和優(yōu)化升級(jí)。

　　(二)產(chǎn)業(yè)鏈金融

　　與供應(yīng)鏈金融相比， 產(chǎn)業(yè)鏈金融輥輯訛從關(guān)注供應(yīng)鏈中的某個(gè)環(huán)節(jié)延伸到整個(gè)產(chǎn)業(yè)中的資金流向， 服務(wù)對(duì)象從核心企業(yè)及其上下游企業(yè)拓展到整個(gè)產(chǎn)業(yè)中的參與者(如政府部門、倉(cāng)儲(chǔ)及物流企業(yè)、科技平臺(tái)等第三方專業(yè)機(jī)構(gòu)等)，服務(wù)內(nèi)容也從以往單純的資金支持?jǐn)U大到包含結(jié)算、 融資和財(cái)務(wù)管理等在內(nèi)的綜合金融服務(wù)方案。可以說(shuō)，產(chǎn)業(yè)鏈金融是供應(yīng)鏈金融的延展和升級(jí)。就商業(yè)銀行而言，要以“跳出銀行做銀行”的思路，向深度參與產(chǎn)業(yè)鏈經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型，滿足客戶不斷提升的需求層次。銀行要超越過(guò)去單純的資金提供方角色， 成為企業(yè)的金融和咨詢服務(wù)提供商;要幫助沒(méi)有條件成立結(jié)算中心、財(cái)務(wù)公司的中小企業(yè)持續(xù)發(fā)展，幫助企業(yè)降低管理成本，提高資金使用效率;要為產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)部企業(yè)提供數(shù)據(jù)信息的整合、交互和處理的服務(wù)，改變傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融中的信息缺失、信息不對(duì)稱等弊端，從而推動(dòng)整體產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)部企業(yè)的對(duì)接效率和整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的凝聚力和穩(wěn)定性;要結(jié)合行業(yè)特征，對(duì)內(nèi)部企業(yè)進(jìn)行整合，以服務(wù)產(chǎn)業(yè)為導(dǎo)向，以共享資源為基礎(chǔ)，搭建產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟平臺(tái)輥輰訛，實(shí)現(xiàn)關(guān)聯(lián)方增值。

　　在全產(chǎn)業(yè)鏈金融經(jīng)營(yíng)過(guò)程中， 商業(yè)銀行作為暢通產(chǎn)業(yè)鏈的關(guān)鍵主體，應(yīng)聚焦主業(yè)，立足自身的專業(yè)優(yōu)勢(shì)和市場(chǎng)定位，加強(qiáng)與核心企業(yè)、政府部門、第三方專業(yè)機(jī)構(gòu)等各方的信息共享與合作，深化信息協(xié)同效應(yīng)和科技賦能，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈金融場(chǎng)景化和生態(tài)化， 并依托核心企業(yè)來(lái)構(gòu)建上下游一體化、 數(shù)字化、智能化的信息系統(tǒng)、信用評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)管理體系，動(dòng)態(tài)把握中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況， 進(jìn)而建立與實(shí)體企業(yè)之間更加穩(wěn)定緊密的合作關(guān)系。

　　(三)產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈金融

　　相比產(chǎn)業(yè)鏈，產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈是遵循產(chǎn)業(yè)集聚發(fā)展的邏輯，在一定區(qū)域范圍內(nèi)，圍繞特定產(chǎn)業(yè)鏈將技術(shù)、人才、資金、信息、物流和配套企業(yè)等要素有機(jī)排列組合，形成產(chǎn)業(yè)自行調(diào)節(jié)、資源有效聚集、 企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力充分發(fā)揮的一種多維網(wǎng)絡(luò)生態(tài)體系。 據(jù)麥肯錫預(yù)測(cè)，未來(lái)十年內(nèi)，“生態(tài)系統(tǒng)”將成為發(fā)展趨勢(shì)，取代全球現(xiàn)存的無(wú)數(shù)的價(jià)值鏈。對(duì)商業(yè)銀行而言，產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈聚焦區(qū)域特色產(chǎn)業(yè)，聚合龍頭企業(yè)、鏈條企業(yè)、政府機(jī)構(gòu)、倉(cāng)儲(chǔ)公司、物流公司、券商、保險(xiǎn)、會(huì)所、律所等諸多協(xié)同主體，連接信息流、資金流、物流，圍繞產(chǎn)業(yè)鏈多樣化的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)場(chǎng)景，建立信息共享機(jī)制、協(xié)同服務(wù)機(jī)制，為客戶提供一體化的綜合金融服務(wù)。產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈為商業(yè)銀行在開(kāi)發(fā)新客戶、拓展新市場(chǎng)、豐富大數(shù)據(jù)等方面提供了良好機(jī)遇，使其獲得更完善的風(fēng)險(xiǎn)管理資源，具備拓展和深化中小微企業(yè)服務(wù)的能力與空間。 例如，在產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈中，商業(yè)銀行可以聯(lián)合券商、基金、PE/VC 等非銀金融機(jī)構(gòu)，依托平臺(tái)聚合的規(guī)模優(yōu)勢(shì)，為產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)及上下游中小企業(yè)，生成價(jià)格更低、更易申請(qǐng)的融資方案;可以借助互聯(lián)網(wǎng)、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)等新技術(shù)，暢通前、中、后臺(tái)的信息交流，降低運(yùn)營(yíng)成本;還可以在廣覆蓋、多維度大數(shù)據(jù)的支持下豐富客戶畫像，提升風(fēng)險(xiǎn)管理和授信評(píng)估成效。此外，商業(yè)銀行還可以充分利用自身零售客戶的數(shù)量?jī)?yōu)勢(shì)及需求潛力，搭建“供給端”和“需求端”有效對(duì)接平臺(tái)，組織聚合個(gè)人客戶零散的消費(fèi)能力，促進(jìn)中小實(shí)體企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的良性循環(huán)。

　　在產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈中，“開(kāi)放合作平臺(tái)”的打造是前提和關(guān)鍵。 “開(kāi)放”可以虹吸技術(shù)、人才等高端要素的流動(dòng)集聚，以及政、銀、企等多元主體的廣泛參與，“合作”可以促進(jìn)各參與主體協(xié)同共享、連接共生、多贏發(fā)展，用“做大蛋糕”的合作思維突破 “分割蛋糕”的“零和”局限，進(jìn)而支撐產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈形成更為深遠(yuǎn)的產(chǎn)業(yè)聚合力。對(duì)商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，主要是充分發(fā)揮自身大客群、大產(chǎn)業(yè)、大生態(tài)的資源優(yōu)勢(shì)，通過(guò)“自建”“合作”或“參與” 等平臺(tái)建設(shè)模式，積極構(gòu)筑或融入產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，實(shí)現(xiàn)自身與中小企業(yè)的“伙伴式”成長(zhǎng)發(fā)展。概而言之，“供應(yīng)鏈金融”“產(chǎn)業(yè)鏈金融”和“產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈金融”三種服務(wù)模式，是遵循由“線”到“面”直至立體化“圈”的升級(jí)。從內(nèi)容來(lái)看是逐層深入和豐富的，從范圍來(lái)看是不斷擴(kuò)展和延伸的， 與主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)相關(guān)中小企業(yè)的關(guān)系聯(lián)結(jié)和服務(wù)對(duì)接是愈加緊密的， 而對(duì)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)專長(zhǎng)和綜合服務(wù)能力的要求自然也是更高的。

　　三、城商行支持中小企業(yè)的行動(dòng)舉措和發(fā)展策略

　　自城商行成立之初，其市場(chǎng)定位于“服務(wù)中小企業(yè)、服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)、服務(wù)城市居民”。由于城商行植根地方經(jīng)濟(jì)，對(duì)當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)的了解更加深入，且管理半徑小、層級(jí)少，所以決策及服務(wù)效率高，對(duì)客戶需求響應(yīng)敏捷，與大型國(guó)有銀行、全國(guó)股份制銀行錯(cuò)位經(jīng)營(yíng)，形成差異化的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。同時(shí)，受制于資源、規(guī)模及信貸投放能力，城商行更加深耕地方，更加關(guān)注和支持小微、民營(yíng)企業(yè)的成長(zhǎng)發(fā)展。 所以說(shuō)，城商行天然具有服務(wù)中小企業(yè)的基因和優(yōu)勢(shì)。在此次疫情影響下，諸多企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)遭受了沖擊，尤其是位處產(chǎn)業(yè)鏈上的中小企業(yè)， 因供應(yīng)鏈中某些環(huán)節(jié)的訂單取消、停擺或暫時(shí)性斷裂，復(fù)工復(fù)產(chǎn)難度更大，且從下向上的波動(dòng)需求會(huì)被進(jìn)一步放大， 從而沖擊整個(gè)產(chǎn)業(yè)及關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)。 對(duì)此，監(jiān)管部門積極指導(dǎo)商業(yè)銀行發(fā)展供應(yīng)鏈金融，加快推動(dòng)大中小企業(yè)協(xié)同復(fù)工復(fù)產(chǎn)。

　　同時(shí)，受疫情影響，一些國(guó)際產(chǎn)業(yè)鏈也將面臨重塑過(guò)程，產(chǎn)業(yè)的鏈條將在縱向分工上趨于縮短， 在橫向分工上趨于區(qū)域化集聚， 從而形成依托于區(qū)域性產(chǎn)業(yè)集群為主的全球產(chǎn)業(yè)鏈集群輥輱訛。 唯有如此，才能降低全球供應(yīng)鏈因產(chǎn)業(yè)鏈過(guò)長(zhǎng)、區(qū)位分布太散而導(dǎo)致的產(chǎn)業(yè)發(fā)展不確定性， 抵御未來(lái)各種外生的突發(fā)風(fēng)險(xiǎn)。 為此，在“雙循環(huán)”新發(fā)展格局輥輲訛下，城商行需把握產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展的新趨勢(shì)和金融科技的新機(jī)遇， 聚焦區(qū)域成長(zhǎng)性產(chǎn)業(yè)集群，通過(guò)供應(yīng)鏈金融、產(chǎn)業(yè)鏈金融等場(chǎng)景式服務(wù)，從以往的“做業(yè)務(wù)”向“做客戶”直至“做用戶”轉(zhuǎn)變，以綜合化金融服務(wù)為導(dǎo)向， 支持特色產(chǎn)業(yè)大中小企業(yè)協(xié)同發(fā)展。 與此同時(shí)，主動(dòng)融入地方產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈建設(shè)，打造多元主體“共生、共享、共榮”的產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系，持續(xù)探索符合自身特點(diǎn)的價(jià)值創(chuàng)造路徑，積極實(shí)踐“生態(tài)圈”戰(zhàn)略。 具體來(lái)看，主要策略包括以下幾個(gè)方面：

　　(一)聚焦區(qū)域產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展

　　觀察產(chǎn)業(yè)發(fā)展歷程，源于各地區(qū)資源稟賦(原材料、勞動(dòng)力、技術(shù)創(chuàng)新等)的差異，產(chǎn)業(yè)核心企業(yè)及關(guān)聯(lián)企業(yè)將趨向于在特定區(qū)域范圍內(nèi)集中、集聚，最終發(fā)展成為具有“區(qū)位品牌” 影響的特色產(chǎn)業(yè)集群， 如蘇州吳江盛澤鎮(zhèn)的絲綢紡織產(chǎn)業(yè)集群、 泰興溪橋鎮(zhèn)的提琴產(chǎn)業(yè)集群、 溫州橋頭鎮(zhèn)的鈕扣產(chǎn)業(yè)集群、紹興嵊州的領(lǐng)帶產(chǎn)業(yè)集群等。 而在產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)，大中小企業(yè)圍繞產(chǎn)業(yè)鏈聚集在一起， 形成了一種既競(jìng)爭(zhēng)又合作的發(fā)展機(jī)制，通過(guò)降低成本、刺激創(chuàng)新、提高效率等途徑，整個(gè)區(qū)域產(chǎn)業(yè)及中小企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力得以提升，創(chuàng)造并增強(qiáng)了“1+1>2”的集群整體競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。對(duì)城商行而言，緊抓當(dāng)前“雙循環(huán)”新格局構(gòu)建機(jī)遇，發(fā)展供應(yīng)鏈金融、產(chǎn)業(yè)鏈金融，需立足地方經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)，聚焦特色產(chǎn)業(yè)集群，找準(zhǔn)主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)和服務(wù)方向。 為此，城商行應(yīng)優(yōu)先瞄準(zhǔn)和選擇那些地方政府主推、產(chǎn)業(yè)集聚度高、成長(zhǎng)性好、創(chuàng)新能力強(qiáng)、 示范帶動(dòng)力大的產(chǎn)業(yè)集群， 依托與地方政府的良好關(guān)系，通過(guò)投貸聯(lián)動(dòng)等新模式輥輳訛積極介入，攜手打通產(chǎn)業(yè)鏈上下游，充分挖潛和深化產(chǎn)融業(yè)務(wù)合作。 例如，近年來(lái)江蘇省工信廳相繼認(rèn)定了省內(nèi) 13 個(gè)地市 100 余個(gè)省級(jí)特色產(chǎn)業(yè)集群輥輴訛，有效帶動(dòng)了中小企業(yè)的集群式發(fā)展，促進(jìn)了地方經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。又如，2019 年國(guó)家發(fā)改委公布了第一批 66 個(gè)國(guó)家級(jí)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)集群名單輥輵訛，涉及新一代信息技術(shù)、高端裝備、新材料、生物醫(yī)藥、節(jié)能環(huán)保等產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，推動(dòng)構(gòu)建實(shí)體經(jīng)濟(jì)、科技創(chuàng)新、現(xiàn)代金融、人力資源協(xié)同發(fā)展的現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系，形成產(chǎn)業(yè)鏈競(jìng)爭(zhēng)的整體優(yōu)勢(shì)。

　　(二)著力打造開(kāi)放合作平臺(tái)

　　近年來(lái)，在金融科技的助推下，開(kāi)放合作成為商業(yè)銀行發(fā)展的必然趨勢(shì)，從立足自身傳統(tǒng)服務(wù)，到依托場(chǎng)景支付建立單個(gè)業(yè)務(wù)線的閉環(huán)小生態(tài)，再到聚焦區(qū)域特色產(chǎn)業(yè)，打造開(kāi)放合作平臺(tái)，聯(lián)結(jié)政府、企業(yè)、個(gè)人、非銀金融機(jī)構(gòu)、科技公司等多元主體，積極推進(jìn)開(kāi)放生態(tài)金融發(fā)展。同時(shí)，以“與第三方平臺(tái)聯(lián)結(jié)、合作”為特征，主動(dòng)融入客戶生產(chǎn)和生活中的“開(kāi)放銀行”實(shí)踐，勢(shì)必將成為銀行業(yè)發(fā)展的新業(yè)態(tài)。對(duì)城商行而言，應(yīng)充分發(fā)揮與地方政府的密切聯(lián)結(jié)優(yōu)勢(shì)，積極構(gòu)筑“產(chǎn)政融”結(jié)合的生態(tài)圈服務(wù)平臺(tái)，努力實(shí)現(xiàn)資金聚集、人才聚集和產(chǎn)業(yè)聚集，便捷產(chǎn)業(yè)鏈中小企業(yè)的融資、融智、融商，助推特色產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展。 一方面，“生態(tài)圈”順應(yīng)了地方政府發(fā)展主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)、投資機(jī)構(gòu)尋求價(jià)值投資項(xiàng)目、龍頭企業(yè)集聚資金、人才及配套產(chǎn)業(yè)的核心訴求，最大化地整合了各方主體的資源優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)了生態(tài)系統(tǒng)良性循環(huán)。 例如，南京銀行聯(lián)合江北新區(qū)政府組建了“南京江北新區(qū)產(chǎn)融中心”，攜手知名創(chuàng)投機(jī)構(gòu)大力支持生物醫(yī)藥、集成電路等新興產(chǎn)業(yè)成長(zhǎng)。另一方面，城商行可以利用內(nèi)部沉淀的海量客戶數(shù)據(jù)(包括企業(yè)客戶和個(gè)人客戶)，借助“金融+科技”賦能，通過(guò) 2B2C 方式，協(xié)助 B 端企業(yè)客戶建立 C 端消費(fèi)者的觸達(dá)，并結(jié)合對(duì) C 端客戶的經(jīng)營(yíng)洞見(jiàn)，賦能 B 端企業(yè)治理，加深生態(tài)圈內(nèi)部連接。 此外，為更好地服務(wù)產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，城商行應(yīng)把業(yè)務(wù)和場(chǎng)景連接起來(lái)，整合經(jīng)營(yíng)優(yōu)勢(shì)和產(chǎn)品特色，形成標(biāo)準(zhǔn)化、可輸出產(chǎn)品，高效切入合作企業(yè)及其產(chǎn)業(yè)鏈上下游， 打通整條產(chǎn)業(yè)鏈上的交易服務(wù)功能，有效觸達(dá)供應(yīng)鏈全鏈條上的中小企業(yè)，將服務(wù)融入 “場(chǎng)景”之中。

　　(三)加快金融科技功能支撐

　　近年來(lái)， 金融科技輥輶訛的快速發(fā)展成為商業(yè)銀行提高中小企業(yè)信貸供給的重要驅(qū)動(dòng)力。從資源配置效率來(lái)看，金融科技通過(guò)對(duì)信息流的整合，對(duì)云數(shù)據(jù)的處理和過(guò)濾能力，能更有效地支持商業(yè)銀行識(shí)別和滿足中小企業(yè)的信貸配置需求。同時(shí)，通過(guò)外部經(jīng)濟(jì)和規(guī)模經(jīng)濟(jì)作用于需求市場(chǎng)， 提高與客戶的關(guān)聯(lián)度， 能更有效地支持銀行控制中小企業(yè)信貸配置過(guò)程中的成本。從風(fēng)險(xiǎn)管理能力來(lái)看，金融科技通過(guò)社交網(wǎng)絡(luò)生成和傳播信息、借助搜索引擎對(duì)信息的查找、采用云計(jì)算保障存儲(chǔ)和計(jì)算能力，打造小微企業(yè)的精準(zhǔn)畫像并評(píng)分，能夠緩解信息不對(duì)稱，促進(jìn)貸款技術(shù)升級(jí)。對(duì)城商行而言，應(yīng)主動(dòng)擁抱金融科技發(fā)展大勢(shì)，探索利用新技術(shù)不斷創(chuàng)新服務(wù)方式和服務(wù)渠道， 實(shí)現(xiàn)與產(chǎn)業(yè)生態(tài)連接共贏共生。 一方面，依托產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈供應(yīng)鏈體系，運(yùn)用區(qū)塊鏈分布式賬本加密安全、智能合約、防篡改、可追溯等特性，以及物聯(lián)網(wǎng)智能監(jiān)管、智能標(biāo)簽、信息化等技術(shù)手段，采集產(chǎn)業(yè)鏈上中小企業(yè)的日常經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)，實(shí)現(xiàn)商流、物流、資金流和信息流的整合，形成數(shù)據(jù)閉環(huán)。 同時(shí)，借助服務(wù)平臺(tái)提升中小企業(yè)的數(shù)字化經(jīng)營(yíng)水平，進(jìn)一步積累和沉淀有價(jià)數(shù)據(jù)，為風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)提供有效支撐。 另一方面，依托大數(shù)據(jù)風(fēng)控，借助物聯(lián)網(wǎng)、人工智能、區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等技術(shù)，積極建設(shè)智能風(fēng)控平臺(tái)， 致力于打造從授信申請(qǐng)到貸后管理的全面數(shù)字化，降低服務(wù)小微企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本，提升服務(wù)效率。

　　(四)提升綜合金融服務(wù)能力

　　面對(duì)未來(lái)產(chǎn)業(yè)生態(tài)的加速構(gòu)建和發(fā)展， 商業(yè)銀行需持續(xù)提升綜合服務(wù)能力，改變傳統(tǒng)以“信貸+結(jié)算”為主的業(yè)務(wù)模式，轉(zhuǎn)向基于產(chǎn)業(yè)生態(tài)場(chǎng)景提供精準(zhǔn)化、個(gè)性化的產(chǎn)品與服務(wù)(包含非金融服務(wù))， 從而為產(chǎn)業(yè)鏈上大中小企業(yè)建立起場(chǎng)景與金融的連接，通過(guò)更多的場(chǎng)景生態(tài)體驗(yàn)，讓抽象無(wú)形的金融服務(wù)“看得見(jiàn)、摸得著”。 與此同時(shí)，商業(yè)銀行應(yīng)致力于以客戶價(jià)值為導(dǎo)向，著力提供覆蓋“點(diǎn)、鏈、圈”產(chǎn)業(yè)生態(tài)的綜合金融服務(wù)方案，從單純的產(chǎn)品應(yīng)用，到綜合的服務(wù)支撐，再到高質(zhì)的體驗(yàn)提升，從獨(dú)立的流程轉(zhuǎn)變?yōu)榍度胧椒?wù)，從單一金融產(chǎn)品轉(zhuǎn)變?yōu)榫C合解決方案，在服務(wù)內(nèi)容上體現(xiàn)“產(chǎn)品+場(chǎng)景”“服務(wù)+生態(tài)”的高度融合，讓優(yōu)勢(shì)更突出、讓服務(wù)更高效。對(duì)城商行而言，一是要立足經(jīng)營(yíng)區(qū)域，結(jié)合自身稟賦優(yōu)勢(shì)與產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景，深耕區(qū)域特色產(chǎn)業(yè)，從以往所有行業(yè)的廣泛涉獵、面面俱到，轉(zhuǎn)向行業(yè)服務(wù)的專業(yè)化，做深做精、成為行業(yè)專家。 二是，要依托金融科技，持續(xù)加強(qiáng)客戶數(shù)據(jù)的積累和分析， 從以往著力的產(chǎn)品銷售轉(zhuǎn)向基于客戶畫像和生命周期定制的個(gè)性化服務(wù)方案，致力于服務(wù)內(nèi)容和客戶體驗(yàn)的升級(jí)。三是，要強(qiáng)化對(duì)公、零售等業(yè)務(wù)條線的內(nèi)部聯(lián)動(dòng)，從以往條線的獨(dú)立運(yùn)作轉(zhuǎn)向圍繞產(chǎn)業(yè)上下游痛點(diǎn)和需求的合力價(jià)值創(chuàng)造。四是，要秉持合作開(kāi)放精神，與政府、第三方機(jī)構(gòu)等在金融與非金融的資源共享、場(chǎng)景融合等方面實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，并從傳統(tǒng)保守的風(fēng)控文化轉(zhuǎn)向與創(chuàng)新敏捷的開(kāi)放文化有機(jī)結(jié)合。